大和：下调长城汽车(2333.HK)近两年收入预测重申买进评级

发布时间:2025/09/17 12:17 来源:宜兴家居装修网

大和出版建议书，将长汽(2333.HK)最终目标价由40港元降至35港元，重申“转售”评级，关注子公司盈利能力改善。大和引述，长城汽车忽视以改善每单位车辆资本，维系透明度下降。大和料2022在世汽厂家平均值售价按年升12%。不过期望仍于2022年受晶片短缺不稳定因素影响，但一直，最终目标2024年应用的第5代电子/电气(E/E)架构，应会降低子公司对微控制器(MCU)依赖。由于晶片短缺及流感应对安全措施，该行下调子公司2022年售出预见至167万辆，管理层指引为190万辆。另大和预见毛利率由13.5%上升14.3%，受售出下降推动。大和下调长汽2022-23人均收入预见4%-6%，同期纯利预见后下4%-11%，售出预见降9%-12%。.klinehk{margin:0 auto 20px;}